Сентябрь 2024 года стал для российской нефтегазовой фискальной системы месяцем разнонаправленных трендов. Цены на нефть сорта Urals обвалились более чем на 9% по сравнению с августом, что автоматически снизило налоговую нагрузку на нефтяников. Однако выплаты по топливному демпферу оставались значительными, а поступления в бюджет за девять месяцев показали впечатляющий рост почти на 50%. В этом материале на основе официальных данных ФНС, Минфина, Минэкономразвития и отраслевых изданий разбираемся, как формировалась налоговая картина сентября 2024 года.
Urals подешевел: налоговые последствия
Главным событием сентября стало существенное снижение цен на российскую нефть. По данным ФНС России, опубликованным 14 октября 2024 года, средний уровень цен нефти сорта «Юралс» за сентябрь составил 63,57 доллара США за баррель . Для сравнения: в августе этот показатель находился на уровне 70,27 доллара . Таким образом, за месяц цена упала более чем на 9,5%.
Это падение имело прямое влияние на налоговые расчеты. При исчислении налога на добычу полезных ископаемых (НДПИ) используется коэффициент Кц, характеризующий динамику мировых цен на нефть. ФНС опубликовала его значение за сентябрь — 16,9913 . Чем ниже цена нефти и слабее рубль, тем меньше этот коэффициент, а значит, снижается и налоговая нагрузка на добывающие компании.
Важный нюанс: при расчете НДПИ учитывается не только цена Urals, но и курс доллара. В сентябре среднее значение курса доллара США к рублю, устанавливаемое Центральным банком РФ за все дни налогового периода, составило 91,3058 рубля . Это частично компенсировало падение долларовых цен, но полностью нивелировать эффект не смогло.
Минэкономразвития также официально подтвердило эти цифры в своей информации от 4 октября 2024 года, подчеркнув, что показатель используется не только для НДПИ, но и при установлении ставок экспортных пошлин на сырую нефть и нефтепродукты .
Демпфер: миллиарды на сдерживание цен
Несмотря на падение нефтяных котировок, бюджет продолжал выплачивать нефтяникам значительные суммы по топливному демпферу — механизму, который стимулирует компании поставлять топливо на внутренний рынок по сдерживаемым ценам, а не отправлять его на экспорт.
По данным Минфина России, в сентябре 2024 года нефтяные компании получили из бюджета по топливному демпферу 145,7 млрд рублей . Это несколько ниже августовских выплат, которые составляли 163,3 млрд рублей, но все еще очень значительная сумма.
Всего за январь-сентябрь 2024 года нефтяные компании благодаря демпферному механизму получили из бюджета 1 трлн 438,4 млрд рублей . Для понимания масштаба: в 2023 году общие выплаты по демпферу составили 1,588 трлн рублей, а в рекордном 2022-м — 2,171 трлн рублей .
Помимо демпфера, нефтяники получили из бюджета выплаты по обратному акцизу на нефтяное сырье. В сентябре эта сумма составила 141,9 млрд рублей, а за девять месяцев — 1 трлн 233,9 млрд рублей . Обратный акциз — это мера поддержки нефтеперерабатывающей отрасли, которая предполагает налоговый вычет по акцизу на нефть в зависимости от объемов производства топлива, региона нахождения НПЗ и результатов модернизации заводов.
Итоги девяти месяцев: почти 50% роста
На фоне сентябрьского снижения цен особенно впечатляюще выглядят итоги первых трех кварталов 2024 года. Согласно предварительной оценке Минфина, опубликованной 9 октября 2024 года, нефтегазовые доходы федерального бюджета в январе-сентябре составили 8,327 трлн рублей .
Это на 49,4% больше, чем за аналогичный период прошлого года. В Минфине пояснили, что рост показателя связан «преимущественно вследствие роста цен на российскую нефть», при том что поступление нефтегазовых доходов «сложилось на уровне, превышающем их базовый размер» .
Устойчивое превышение поступлений по нефтегазу над базовым уровнем ожидалось и в последующие месяцы, что давало основания для оптимистичных бюджетных прогнозов.
Общие доходы федерального бюджета за девять месяцев достигли 26,289 трлн рублей — рост на 33,2% к аналогичному периоду 2023 года. Расходы выросли на 23,3%, до 26,12 трлн рублей. В результате бюджет сложился с профицитом в размере 169 млрд рублей, что эквивалентно 0,1% ВВП . Для сравнения: по итогам января-сентября 2023 года фиксировался дефицит в 1,45 трлн рублей (0,8% ВВП).
Газовый фактор: отмена дополнительного НДПИ
Сентябрь принес важные новости и для газовой отрасли. В проекте федерального бюджета на 2025 год, обсуждавшемся в конце сентября, предусматривалась отмена дополнительного НДПИ для «Газпрома» .
Этот налог был введен в 2022 году в период рекордных цен на газ в Европе и обходился компании примерно в 600 млрд рублей в год. Изначально предполагалось, что он будет действовать до конца 2025 года. Однако к сентябрю 2024 года ситуация кардинально изменилась: цены на газ упали, объемы экспорта в Европу сократились, а способность «Газпрома» генерировать денежные потоки для финансирования дополнительного налога, высоких капвложений и дивидендов существенно уменьшилась .
Аналитики SberCIB назвали решение о досрочной отмене дополнительного НДПИ разумным в текущих условиях. По их оценкам, смягчение налоговой нагрузки в 2025 году поможет «Газпрому» получить положительный свободный денежный поток и снизить долговую нагрузку, что в перспективе может позволить возобновить дивидендные выплаты .
Формальности: новая декларация по НДПИ
На налоговую жизнь нефтегазового сектора в сентябре повлияли и сугубо бюрократические, но важные изменения. Федеральная налоговая служба приказом от 3 сентября 2024 года утвердила новую форму налоговой декларации по налогу на добычу полезных ископаемых, порядок ее заполнения и формат представления в электронной форме .
Документ был зарегистрирован в Минюсте 7 октября 2024 года и вступает в силу по истечении двух месяцев со дня опубликования. Декларация по новой форме должна представляться начиная с налогового периода, следующего за месяцем вступления приказа в силу .
В обновленной форме учтены изменения в налоговом законодательстве: из расчета повышенного НДПИ исключены объемы газа, приобретаемые производителями СПГ исключительно для производства сжиженного природного газа, а также газ, направляемый на производство тепла и электроэнергии по регулируемым ценам. Кроме того, установлен коэффициент, увеличивающий сумму НДПИ при добыче полупродуктов, содержащих драгоценные металлы, за налоговые периоды с 1 июня по 31 декабря 2024 года .
Структура налоговых поступлений
К сожалению, детальная разбивка нефтегазовых доходов именно за сентябрь 2024 года в доступных источниках отсутствует. Однако общая картина первых трех кварталов позволяет сделать некоторые выводы.
Рост нефтегазовых доходов на 49,4% при относительно скромной динамике физических объемов добычи и экспорта объясняется прежде всего ценовым фактором. Цены на Urals в 2024 году были существенно выше, чем в кризисном 2023-м. Кроме того, ослабление рубля увеличивало рублевую выручку от экспортных поставок.
Важно отметить, что в поступлении ключевых ненефтегазовых доходов также сложилась положительная динамика: федеральный бюджет показал рост на 27% год к году, а бюджетная система в целом — на 21% . Поступления оборотных налогов, включая НДС, за январь-сентябрь выросли на 15,5% и превысили плановый уровень, «что формирует устойчивую базу для дальнейшего опережающего роста доходов» .
Прогнозы и риски
Несмотря на позитивную статистику девяти месяцев, сентябрьское падение цен на нефть до 63,57 доллара за баррель стало тревожным сигналом. Если эта тенденция сохранится, четвертый квартал может показать менее впечатляющие результаты.
В Минфине, однако, сохраняли оптимизм, ожидая устойчивого превышения нефтегазовых доходов над базовым уровнем в последующие месяцы . Базовый размер нефтегазовых доходов рассчитывается исходя из цены нефти в 60 долларов за баррель и курса 72,5 рубля за доллар. Фактические показатели сентября (63,57 доллара и 91,3 рубля) с запасом превышали эти параметры.
Ключевой риск для бюджета — возможное дальнейшее снижение цен на нефть на фоне замедления мировой экономики и сохранения дисбаланса спроса и предложения на глобальном рынке. Однако при текущем курсе рубля даже цена Urals в районе 60 долларов обеспечивает приемлемый уровень рублевых доходов.
